TY -的A2黄Nan-Jing AU - Ma, Hui-qiang PY - 2014 DA - 2014/07/08 CEV下TI -连续时间均值-方差投资组合选择过程中SP - 363046六世- 2014 AB -我们考虑一个连续时间均值-方差投资组合选择模型,当股票价格遵循不变方差弹性(CEV)的过程。本文的目的是获得一个最优投资策略和有效边界。均值-方差投资组合选择问题是制定作为一个线性约束的凸规划问题。采用拉格朗日乘子法和随机最优控制理论,得到最优投资组合策略分析和均值-方差有效边界。结果表明,在均值-方差均值-方差有效边界仍然是一个抛物线平面,和最优策略不仅在总财富,还取决于股票价格。此外,给出了一些数值例子分析灵敏度的有效边界的弹性参数和说明本文中给出的结果。数值结果表明,风险降低的价格弹性系数增加。SN - 1085 - 3375你2014/363046 / 10.1155——https://doi.org/10.1155/2014/363046——摩根富林明-抽象和应用分析PB - Hindawi出版公司KW - ER